纽约时报：致加密年轻受众的一封信

越来越多的年轻人，尤其是男性，购买了加密货币，这里有一些建议（不是说教）。

首先，你是对的，这不是一时的炒作。

尽管Sam Bankman-Fried等企业家陷入了法律麻烦，币安（Binance）等公司也陷入了监管混乱，但人们仍在继续购买加密货币。

尽管比特币的价格在 2022 年急剧下跌，但美国拥有加密货币的人口比例在短短一年内从 3% 增长到了 11%。 根据美国国家经济研究局的一份工作文件，今年比特币的价格上涨了 12%，较 2022 年的低点上涨了 75% 以上。

对加密货币的信念——或者只是好奇心——不应该被个人理财的旧观念和责骂所贬低，它只需要你问一些关于你是谁以及为什么加密货币有吸引力的问题。

确实，年轻人对这种用钱工作的方式持更开放的态度。 根据 N.B.E.R. 研究的数据，如果你 40 岁以下，你比 60 岁以上的人更有可能拥有加密货币，男性居多。

性别差异值得注意。 今年，Pew研究中心发布的一项分析显示，虽然 18 至 29 岁的男性中有 41% 表示拥有或使用过加密货币，但该年龄段的女性中只有 16% 做过同样的事情。

75 岁的William Bernstein说：“性别偏差的一种可能解释是化学因素，这是睾丸激素作祟，它对肌肉质量和反射速度有很大的帮助，但对判断力却没有任何帮助”。

William Bernstein是一位退休神经科医生，也是《投资的四大支柱》一书的作者。

你是那个聪明的交易者吗？ 这不是一个反问句，问问你身边的女性或其他人，他们的判断力可能比你更好——或者只是不同。

Pew研究中心还报告称，虽然 14% 的白人成年人拥有加密货币，但 21% 的黑人或西班牙裔成年人拥有加密货币，24% 的亚裔美国成年人也拥有加密货币。

种族贫富差距仍然巨大，第一次面对现实的年轻人往往发誓要打破这个循环，但任何仓促行为都可能让你更容易被那些兜售价值可疑的加密货币方案的影响者和名人盯上。

33 岁的Yanely Espinal说道：“在美国，从财富积累方面来看，人们确实希望能够迎头赶上”，Espinal是一家教育非营利组织下一代个人理财 (Next Gen Personal Finance) 的教育外展总监，他说：“因此，加密货币的宣传愿景是，如果你这样做，如果你愿意冒险，你就能实现财富跃升”。

加密货币最大的吸引力往往是高回报的可能性——如果比特币所有者在 2019 年初购买并在 2021 年初出售，他们将获得十倍的回报。

但类似的事情可能永远不会再发生，而实现这些收益的少数人很可能是幸运的。 重复这样的动作——在正确的时间进行买入和卖出——需要超高的技巧（或者更有可能的是，类似于你被闪电击中两次）。

不过，本文并不是企图告诉你在任何情况下都不要尝试， 恰恰相反。

想想Aadi Gujral经历的旅程。 Gujral 是金融素养基金会的 17 岁创始人，他在疫情初期就找到了加密货币之路。 他购买了比特币，然后跳上了炒作列车，涉足其他货币并开采代币。

Gujral说：“有时这会带来难以置信的利润，有时我会为每一个选择感到后悔，考虑到波动性，我的资金投资于股指基金可能会更安全、更好。”

但他会从一篮子无聊的美国 500 只最大股票中学到更多吗？ 对自己的风险承受能力有了更好的认识吗？ 成为同龄人更好的老师？ 不，不，不。

Espinal负责指导教育工作者如何教授加密货币，也是《管好你的钱》一书的作者，她担心青少年将所有积蓄投入加密货币并失去一切。

她说：“他们可能会带着不好的体验离开，并将钱存入储蓄账户，因为他们不想再有这种感觉，这可能会让他们放弃投资，而投资是创造财富的巨大机会，尤其是对有色人种来说。”

Espinal的担忧无可厚非，许多年轻人在 2008 年经济崩溃后眼睁睁地看着父母的退休金余额一夜蒸发，多年来都不敢投资股票。 然而在牛市的热潮中，避开它们被证明是错误的选择。

然而，就目前而言，很少有加密货币所有者正在遭受痛苦。 根据Pew研究中心的研究，只有 3% 的人表示交易加密严重损害了他们的财务状况。

这种情况可能会在没有任何警告的情况下突然改变。 然而，这意味着你投入加密货币的资金不要超过心里能承受的损失。

William Bernstein的大孙子已经 10 岁了，他想传授一些心得，对于他来说，加密爱好者最大的错误就是将拥有它视为实际投资。 他说，投资要么产生收益（就像一家公司，你拥有其股票），要么创造收入（当公司为其股票支付股息时）。 加密货币两者都不会，除非你为了收益而出售它。

你可能会将数月或数年的加密所有权视为您在剧院或音乐会上的时间，并且只投资您认为值得的数量。但不要立即反驳像Bernstein这个年纪的人，他说：“这就是老顽固的本质，老年人不像年轻人那样把大量的钱投入加密货币，不是因为他们不愿意参与，而是因为他们经历过痛苦的失去，并且知道它通常如何结束”。